AI又要牛了?

我爱免费

作者：微信文章
周末继续研究股市。

到了十一月的打野季，轻易出手的机会不多，稍纵即逝，我也很苦恼这事。

尤其是我现在最大的仓位都在港股，硬生生的吃下了这一个三段式下跌，真的很痛。

最大的原因还是美国政府关门，政府只进不出，抽走了市场7000亿美元的流动性，之前苦等的2次降息，都白降了。

川普这样搞，真不是人。

现在圈里大家预测下周会重新开门，这时候希望港股的压力缓解一些，再有个百三的涨幅，我就打算走人了。

毕竟，有一个投资心法说得好。

不要在上涨的时候做空。

更不要在下跌的时候做多。

现在，港股的情况就是，一个弱弱的，反弹。

做反弹，就要有落袋为安的觉悟。

周末继续和我在大行的伙伴交流了一下，现在的市场的热点，已经发生了很剧烈的变化。

现在ai算法、ai算力的竞争已经白热化，这周一个公司推出新模型采用新算法，下周另外一个公司就能推出更新的模型，尤其是中美的ai科技公司，不遗余力在这个方向上卷。

看的我都审美疲劳了。

事实上，ai模型已经发展了这些年，现在加速发展，但商业上落实到数字却很不理想，几乎没有什么回报率高的盈利模式。

加上现在所有的ai科技公司股价居高不下，以英伟达为代表的海外算力涨疯了，a股里涉及ai算法ai算力的科技公司同样处在历史高位。

高处不胜寒。

大家都怕。

资金难免会质疑ai这个故事能否创造好的结局，恰好openai要让美国政府做担保低息拿钱搞扩张的消息传出，这下大家更害怕了。

这人说这话，其实也蛮蠢的。

于是，ai算法算力方向可能不再吃香了，资金开始寻找一些短期内能够看得见产品摸得着利润的公司，只要和ai搭上边就好。

而下一个能搭上边的，就是电力。

它就是下一个ai概念炒作的主战场。

一方面，ai训练确实需要大量的电力做基础，这就好比2023-2024年新能源产业链建设一样，最终煤炭和火电板块受益。

而在ai领域，算力的尽头是电力，充足的电力是绕不开的基础资源。

另一方面，电力并不是依赖于ai存在，而是ai概念让电力有了发展的新口子，像ai训练这样的电老虎，恰恰能够消耗过剩的电力产能，实现产能过剩到产能扩充的转变，且电力公司的业绩不像ai那样虚无缥缈，看得见对得上。

还有重要的一点，中美在电力这一领域早就攻守易形了，我们的电力技术设备处于先列，在核心装备上卡人家脖子，这对于ai发展的可持续性有了保证。

总之，ai板块的投资热点开始转向能够出业绩的宽泛领域，不看故事，看业绩的共识开始慢慢达成。

别忘了，之前同样作为ai延伸出来的存储芯片，出了业绩，都涨成什么样了。